השקעות

18/3/24

0 תגובות //

8K צפיות

ברוכים הבאים ל פורום השקעות!
הגעתם לפורום הרווחי ביותר!
בפורום השקעות מצפה לכם ידע בשווי כמה מיליוני שקלים לפחות!

לפניכם מדריך היכרות קצר לחדשים בפורום השקעות
לפני שמתחילים מומלץ לקרוא היטב את המאמרים של מקצועי בלבד
המאמר הראשון>>>
והמאמר השני>>>

להלן הנושאים המרכזיים:

פנסיה
כל השאלות בנושא פנסיה>>>
הסבר על הדו"ח פנסיה>>>

קרן השתלמות
כל השאלות בנושא קרן השתלמות>>>
מאמר: קרן השתלמות טובה לעובדי הוראה>>>

חיסכון לכל ילד
כל השאלות בנושא חיסכון לכל ילד>>>
מסלול השקעה בחיסכון לכל ילד>>>
דיון: האם להוסיף 57 ש"ח (2024) בחיסכון לכל ילד>>>

מדריך להשקעה בשוק ההון
אשכול עזרה למשקיעים חדשים בשוק ההון>>>
כאן תרגישו חופשי לשאול שאלות שבסיכוי גבוה יוציאו אתכם נודניקים/ לא חכמים במיוחד...>>>
דיון: השקעה בשוק ההון דרך חשבון הבנק או בית השקעות>>>
מידע: פתיחת חשבון בברוקר זר>>>
עדכונים למשקיע פאסיבי>>>

במה כדאי להשקיע?
דיון: מה עדיף S&P 500 או מדד עולמי?>>>
קרנות אינווסקו שקליות>>>
קרנות בלאקרוק שקליות>>>
מאמר: אשכול קרנות כספיות>>>

מטבעות קריפטוגרפיים
דיון: האם לרכוש ביטקוין>>>
דיון על עתיד הקריפטו>>>
מדריך: איך לרכוש ביטקוין>>>

כשרות
אשכול כשרות בהשקעות>>>

השקעה ממעשר כספים
דעות רבנים על השקעה מכספי מעשר כספים

דמי ניהול
אשכול דמי ניהול>>>

מס רווח הון
מאמר: על הדרך להיפטר ממס רווח הון
מדריך מס לאזרח אמריקאי>>>

הגמ"ח המרכזי
הגמ"ח המרכזי מול שוק ההון השוואת סיכונים>>>
היתכנות הגמ"ח המרכזי>>>>

השקעות נדל"ן
עסקאות 20/80
(בכל השקעה בנדל"ן יש הרבה משתנים, לכן בלתי אפשרי לנהל דיון אחיד על כל הדירות להשקעה.
בפורום ישנם אשכולות רבים. על כל נכס ועיר ראוי לפתוח אשכול. ניתן להיעזר בתגיות.)

זהירות!
ממה צריך להיזהר בהשקעות ופיננסים>>>

ועוד אשכולות רבים מלאים בידע "מעשיר"
קריאה מהנה!

Reactions: טובבבבבבב, מיומנו של ..., רוצה לדעת הכל ועוד 59 משתמשים62 //

0 תגובות

עודכן לאחרונה לפני 4 דקות

77 78 79 125K

מדריך אשכול כשרות בהשקעות בשוק ההון

עודכן אדר תשפ"ד
ראשית, גופי הכשרות
ברוב אשכולות בנושא 'השקעות בשוק ההון' בפרוג, משתרבב עניין הכשרות.
למען הסדר באשכול זה נעלה עדכונים בנושא כשרות.
אני אשתדל לסכם ולתמצת ככל האפשר.

יש 4 גופי כשרות

18/2/21

בד"ץ העדה החרדית - על פי פסקי הרב יעקב בלוי זצ"ל שהיה בקיא גדול בתחום שוק ההון והוא שהביא את פסקיו ועל פי פסקים אלו נוהגים עד היום בגוף כשרות זה. היום הכשרות בראשות הרב שלמה זאב קרליבך.
גלאט הון - על פי פסקי רבי ניסים קרליץ והרב שמואל ואזנר. שסמכו ידיהם על הרב יעקב לנדו שמכיר את שוק ההון לעומקו. הרב משה שטרנבוך ראב"ד העדה החרדית הוא מרבני 'גלאט הון'.
תשואה כהלכה – הרב שמואל דוד גרוס, רב חסידי גור אשדוד ועוד רבנים מוכרים וידועים בכל שכבות הציבור החרדי.
כלכלה על פי ההלכה- הרב אריה דביר, על פי פסקי הרב יוסף שלום אלישיב.

היום בכל החברות יש מסלולים כשרים, שמאושרים לפחות ע"י אחת מהכשרויות.
בין החברות שנמצאת ברשותם תעודת כשרות אפשר למצוא את:
אלטשולר שחם, אינפיניטי, הפניקס, הראל, כלל, מגדל, מור, מיטב דש, מנורה.

רשימות קרנות כשרות:

כשרות – השקעות Rהון

rhon.co.il

Reactions: אסתריקה הלר, aria, פיני 10 ועוד 27 משתמשים30 //

2K תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה לפני 4 דקות

ד.ל.ת.

לא מדויק מכיון שההיתר עיסקא בבנק הוא לא בתוך החוזה אלא מסמך נפרד ובגלל זה יש דעות בין הפוסקים...

עודכן לאחרונה אתמול ב- 23:28

283 284 285 335K

מדריך כל מה שרציתם לדעת או לשאול על הפנסיה שלכם

מקצועי בלבד //

5/12/19

החלטתי לפתוח אשכול, שייתן מענה בצורה מסודרת לכל ענייני הפנסיה,
אז כל מי שיש לו שאלה, או הארה, או הערה, בנושאי הפנסיה,
פה זה המקום, וע"מ שלא יפתחו כל שני וחמישי אשכולות בנושא,
פה יהיה האשכול שירכז את כל ענייני הפנסיה.

כל מה שרציתם לדעת או לשאול על הפנסיה שלכם

Reactions: שירושבח, הדסה9999, ISO ועוד 11 משתמשים14 //

6K תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה אתמול ב- 23:28

מקור המיע האמין

השאלה מה הסיבה. האם זה בגלל שהסוכנים מכניסים לבתי השקעות. או בגלל שרוב אנשים מצטרפים דרך סוכנים...

עודכן לאחרונה אתמול ב- 19:16

2 357

מדריך האם מותר לסחור בPolymarket ו-Kalshi?

ahrubin //

14/3/26

שלום וברכה,
מצרף כאן את הגרסה הסופית של העלון: "דברי חכמים – שוקי חיזוי".
העלון עוסק בביאור מהותם של שוקי חיזוי כמו Polymarket ו-Kalshi, ובשתי הסוגיות ההלכתיות המרכזיות שבהן: אסמכתא וריבית.
ניסיתי לכתוב בצורה קצרה, בהירה ומסודרת, כדי שגם מי שלא מכיר את התחום יוכל להבין את יסודות הסוגיה.
אשמח מאוד להערות, ביקורת, תיקונים והארות — הן מצד הדיוק ההלכתי והן מצד הניסוח והבהירות.

Reactions: BaruchSch, שמח-לעזור, רמח ועוד 3 משתמשים6 //

31 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה אתמול ב- 19:16

2 cents

אני מתייחס לסתם מידע פנימי שלא מזיק לחברה אלא סתם מידע שרק עובד יכול לדעת כגון כמה סחורה מכרו...

עודכן לאחרונה ביום שני בשעה 15:59

מדריך הסבר אודות דו"ח שנתי לעמית בפנסיה השתלמות וגמל

חודש מרץ הגיע
ואיתו המכתבים מחברות הביטוח.
שימו לב! כל הדוחות זהים.

דוח לדוגמה:

14/3/23

להלן הדרכה בסיסית:
בשדה א' כתוב הסכומים שמגיעים לכם. (לא בהכרח שהם נזילים)
בדוח מקרן פנסיה יופיעו שורות על הקצבאות שמגיעות לכם במקרה נכות חלילה, או במקרה מוות ה"י.
הסכום צריך להיות 100% מהשכר למקרה מוות. (השכר שלכם מופיע בשדה ה')

בן זוג זכאי ל- 60% מהשכר הקובע לכל ימי חייו.
ילדים עד לגיל 21 סך הקצבאות לילדים – יעמדו על 40% מהשכר הקובע.

כאמור סה"כ 100%.

ו75% מהשכר לנכות.
אם זה לא כך תסדרו את העניין מול החברה/סוכן ביטוח.

בשדה ב מופיעים התנועות בקרן.
בדו"ח מקרן פנסיה תראו בשדה ב את עלויות הביטוח
*הביטוח הוא חובה והוא ביטוח טוב וזול.
*רווקים/ות יוכלו לוותר על ביטוח שארים.

בשדה ג מופיע דמי הניהול שאתם משלמים.
נתון למיקוח.
בחיסכון לכל ילד עד גיל 21 לא משלמים דמי ניהול. לאחר גיל 21 משלמים 0.23%.
בהשתלמות וגמל אם דמי הניהול מעל 0.6% זה מאוד יקר.
בפנסיה יש דמי ניהול מהצבירה ויש מהפקדה.
חשוב לדעת: בפנסיה יש קרנות נבחרות ברירת מחדל עם דמי ניהול זולים שכל אחד יכול להצטרף אליהם בדמי ניהול:
1% מההפקדה 0.22% מהצבירה.
להצטרפות:
מיטב דש>>>
אלטשולר שחם>>>
מור>>>
אינפיניטי>>> בדמי ניהול 1% מההפקדה 0.195 מהצבירה.
יתכן שאתם יכולים לקבל דמי ניהול זולים יותר תלוי בגובה השכר, הצבירה או הסכם מעסיק.

בשדה ד' כתוב מסלול ההשקעה וגובה התשואה.
טוב לדעת! ככל שאתם צעירים יותר, אופי ההשקעה אמור להיות עם סיכון רב יותר.
כדאי להכיר את אופי ההשקעה במסלולים מחקי מדדי מניות הקיימים בחברות השונות.

בשדה ה כתוב השכר שלכם וההפרשות לפנסיה
תבדקו אם הסכומים נראים לכם תואמים לשכר שלכם. (אפשר לבדוק מול תלוש השכר שלכם)
תגמולי עובד - 6% מהשכר.
תגמולי מעסיק - 6.5% מהשכר.
פיצויים - 6%-8.33% מהשכר.

במידה ויש לכם סוכן ביטוח פרטי ההתקשרות יופיעו בשדה ו
פנו אליו להוזלת דמי הניהול ושינוי המסלול ככל שהדבר נדרש.
אם לא מופיע שם של סוכן פנו ישירות לחברת הביטוח.

בביטוח מנהלים מתחת לשדה א תופיע שורה כזאת:

אם מקדם ההמרה המובטח הוא מעל 200 אין סיבה להישאר עם הפוליסה.
גם בפחות מכך ברוב המקרים זה לא משתלם. יש צורך להתייעץ עם איש מקצוע.

מחשבון פנסיה

Google Sheets: Sign-in

Access Google Sheets with a personal Google account or Google Workspace account (for business use).

docs.google.com

מחשבון השוואת קרנות פנסיה

Google Sheets: Sign-in

Access Google Sheets with a personal Google account or Google Workspace account (for business use).

docs.google.com

גילוי נאות: אינני יועץ/סוכן פנסיוני מובא למטרות אינפורמטיביות בלבד.

Reactions: שם משתמש/שם משתמש, ח. ד. אורי, איש בן פרצי ועוד 10 משתמשים13 //

16 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה ביום שני בשעה 15:59

אמת מארץ תצמח

עודכן לאחרונה ביום ראשון בשעה 23:10

51 52 53 41K

מדריך אשכול קרנות כספיות

עודכן: אדר תשפ"ה

אם הכסף היה יכול לכעוס, הוא היה כועס ואפילו זועם:
איך אתה מזניח אותי להצטמק בעו"ש, בזמן שהחברים שלי מקבלים ריבית ללא מאמץ???
כן, כמו שאתה שומע. בלי מאמץ מקבלים ריבית חסרת סיכון.
נכון, אתה צריך אותי עומד הכן
כדי לסגור את התשלום האחרון עם הקבלן...
אבל בזמן שעוד נותר עד התשלום,
אני עובד עבור הבנק
במקום עבורך!

איך עושים שהכסף שלנו יעבוד עבורנו?!
קרן כספית!

אם יש לכם מעט או הרבה כסף שממתין בצד
תשקלו להניח אותו בקרן כספית.
כל הפרטים בהודעה שלפניכם...

קרן כספית זאת קרן נאמנות שקונים מבית השקעות - המנפיק ומוכרים למנפיק.
ניתן לשלוח פקודת קנייה או מכירה בכל שעות היום
אך הפקודה מתבצעת בשעות אחר הצהרים.

כמה תשואה צפויה?

התשואה צפויה להיות צמודה לריבית בנק ישראל.

10/1/24

בתי ההשקעות כמו מיטב, מגדל ועוד מנפיקות קרנות כספיות
קרנות כספיות הן קרנות נאמנות.

קרן נאמנות מציעות למשקיעים להשקיע כסף בקרן
ומנהל השקעות ישקיע את הכסף בהתאם לתשקיף הקרן (ניתן לקרוא את התשקיף באתר מאיה)

עד כאן זאת בריכת השקעות בלי חלוקה מסודרת לכל משקיע ומשקיע.
כדי לעשות סדר בזכויות של כל משקיע
בית ההשקעות מייצר יחידות השתתפות.
כל יחידת השתתפות נרכשת ב 1 ש"ח או 10 ש"ח
וכל משקיע שרוצה לרכוש יחידת השתתפות
נכנס לאתר הבנק ורוכש כמה יחידות שהוא רוצה.

מכיון שערך הנכסים בקרן מניב תשואה
מנהל ההשקעות בקרן מעדכן מידי יום את שוויה של כל יחידת השתתפות לפי שוויה העדכני.

רכישת יחידות בקרנות נאמנות נעשית בבורסה לניירות ערך
משקיע הרוצה לרכוש יחידות קרן נאמנות
יוכל לרכוש יחידות השתתפות באמצעות בורקר (בנק או בית השקעות) המורשה לפעול בבורסה.
ומנהל ההשקעות ימכור לו יחידות השתתפות
כאשר המשקיע רוצה לצאת מההשקעה
עליו לבצע מכירה
ומנהל ההשקעות ירכוש ממנו את יחידות ההשתתפות.

תשואת קרן כספית
צפוייה להיות כמו ריבית בנק ישראל
שנכון לעכשיו עומדת על 4.5%.

לאחר היציאה מההשקעה הברוקר ינכה את המס
המס על הרווח הוא 25% ריאלי.

תמהיל ההשקעה
קרן כספית לרוב מחזיקה בתמהיל כזה:

פקדון בנקאי.
מק"מ. (אג"ח ממשלתי)
אג"ח קונצרני בדירוג גבוה.

יתרונות קרן כספית:

מס 25% צמוד למדד (באופן שהעלייה במדד המחירים לצרכן תהיה זהה לתשואה, לא ישולמו מיסים כלל!)
דחיית מס עד למועד המכירה.
קנייה דרך הבנק נוח ונגיש. (חפשו באתר הבנק: 'לאתר שוק ההון' או 'טרייד')
אין עמלות ברכישה דרך הבנק.
נזיל.
ניתן להשקיע כל סכום.

יתרונותיה של קרן כספית שקלית עבור המשקיע:

1. אין עמלת דמי שמירה בבנק (עמלה הנקראת לעיתים "דמי ניהול" של הבנק) בעקבות תקנות בנק ישראל. כלומר התשואה כולה הולכת לטובת קונה הקרן. (נכנס לתוקף בתחילת 2013)

2. אין עמלת קניה/מכירה ללקוח מצד הבנק אצלו רוכשים את הקרן. בנוסף אין עמלת שיעור הוספה (למעט קרן אחת -בדקו) המגיעה למנהל הקרן.

3. מנהל הקרן אינו משלם עמלות קניה מכירה (או משלם עמלות אפסיות) כשהוא מנהל את הקרן. כלומר נשאר יותר תשואה לקונה הקרן.

4. דמי הניהול שגובים מנהלי הקרנות הכספיות אפסיים ועומדים על כ 0.13% בממוצע בלבד. בנוסף לעיתים יש מבצעים של עד 0 דמי ניהול.

5. התשואה דומה מאוד לריבית בנק ישראל וברוב מוחלט של המקרים גבוה יותר מכל ריבית על פקדון לטווח של עד 90 יום.

6. טווח ההשקעה המקסימאלי (בממוצע בקרן) של הקרנות עומד על 90 יום. כלומר סיכון נמוך.

7. סיכון נמוך עקב השקעה במגוון פקדונות ואג"חים בדרוג מקסימאלי. במקרים רבים הסיכון נמוך אף יותר מהשקעה בפקדון.

8. אין צורך בסכום מינימאלי להשקעה. ניתן אפילו לקנות בשקלים בודדים ללא עלויות נוספות.

9. ניתן להשקיע בהוראת קבע.

10. מס ראלי - תשלום המס על הרווח הינו רק על הרווח מעל לגובה האינפלציה. כלומר אם האינפלציה 2% והתשואה השנתית היא 2% - המשקיע בקרן פטור ממס. בפקדון המשקיע משלם 15% נומינלי על הרווח בכל מקרה.

11. נזילות - ניתן לקנות או למכור את הקרן בכל יום מסחר. פקדון חייבים לסגור לתקופה על מנת לקבל ריבית מועדפת.

12. דחיית מס - אין צורך לשלם את המס עד למימוש (מכירת) הקרן. כך ניתן לצבור רווח גבוה יותר לאורך זמן.

13. ניתן לקזז את תשלום המס עם הפסד מנייר ערך אחר. כלומר במידה והרווח על ההשקעה בקרן עלה מעל לאינפלציה ויש צורך לשלם מס אזי ניתן להפחית תשלום זה על ידי קיזוזו עם נייר ערך או קרן אחרת (פטורה) שעליה המשקיע הפסיד. לא ניתן לקזז מס על רווח מפקדון.

14. שקיפות - מנהלי הקרנות מפרסמים את ההרכב המדויק של הקרן ונתונים רבים אחרים. (הכל מופיע בעמוד הקרן באתר FUNDER).

15. יכולת השוואה - ניתן להשוות בכל יום את התשואה ונתונים אחרים עם קרנות אחרות (אתר FUNDER מספק כמות עצומה של נתונים בנושא זה ומאפשר השוואה קלה ונוחה).

16. פיקוח - לכל קרן נאמנות יש נאמן שמפקח על מנהל הקרן שיעמוד כל יום בהתחיבויותיו. בנוסף רשות ניירות ערך מפקחת באופן הדוק על מנהלי הקרנות ועל הנאמנים.

17. וותק - הקרנות הכספיות כבר צברו ניסיון. הן קיימות מאז תחילת 2008 ובכל שנה הרוויחו למשקיעים בהן תשואות חיוביות וגבוהות ביחס לפקדונות באותה שנה.

18. יתרון לגודל - הקרנות הכספיות כבר מנהלות סכום ענק של מיליארדי שקלים והיכולת שלהן לדרוש ריבית גבוה על הפקדונות בתוך הקרן גדולה משל כל טייקון אחר.

19. רכישה בטוחה - אין צורך לתת מחיר קניה או מכירה (לימיט) בזמן הקניה או המכירה מכיוון שהקרן לא סחירה בבורסה ומחיר הקניה או המכירה צמוד לתוצאות הקרן במדוייק.

20. הקרנות הכספיות הינן הקרנות בעלות הסיכון הנמוך ביותר מבין כל המכשירים הקיימים כיום בישראל ומשמשות בהרבה מקרים רבים כקרן הראשונה להשקעה אצל חסרי ידע פיננסי מוקדם.

חסרונות קרן כספית:

אין הגנה מאינפלציה.
יש דמי ניהול.
אין התחייבות לתשואה. עם זאת התשואה דומה לריבית בנק ישראל. אין פקדון בנקאי עם תנאי נזילות דומים שמבטיח ריבית כמו התשואה של קרן כספית.
קרן כספית לא מתאימה לאזרח אמריקאי! (אזרח אמריקאי יכול לפנות לאפיקים אחרים כמו פקדון בבנק או אג"ח ברכישה ישירה)

סיכונים בקרן כספית:

השקעה בקרן כספית כרוכה בנטילת סיכונים. עם זאת השקעה בקרן כספית
פחות מסוכנת מלהשאיר את הכסף בעו"ש.
השקעה בקרן כספית מוגדרת כהשקעה בסיכון מועט.

האם קרן כספית מסוכנת יותר מפיקדון בנקאי?!

כאמור כספי המשקיעים בקרן כספית מפוזרים ב:
פיקדונות בנקאיים.
אג"ח ממשלתי.
ואג"ח קונצרני בדירוג גבוה.

אם כן, השקעה קרן כספית הינה עם פחות סיכון מפיקדון בנקאי, כי יש פיזור.
בנוסף החלק המושקע באג"ח ממשלתי, נחשב להשקעה אף סולידית יותר מפיקדון בנקאי לפחות מבחינת החשש לחדלות פירעון.
מאידך בפיקדון בנקאי אין תנודות בתשואה ויש איתנות בכך שתשואה ידועה ומובטחת מראש. בקרן כספית אין הבטחה על כלום, לא על הקרן ולא על התשואה.
יש אנשים שאם מישהו מבטיח להם, זה עושה להם טוב.
למרות שאין לכך משמעות במבחן התוצאה...
במקרה שבנק יפשוט רגל, ולא יהיה בידו לשלם את הבטחותיו
הוא לא ישלם את הבטחתו לאף אחד. לא לקרן כספית ולא למפקידים פרטיים.

רשימת קרנות כשרות

רשימת קרנות כספיות כשרות בקישור:

השוואת קרנות סל

docs.google.com

האם יש הבדלים בין הקרנות הכספיות?

רוב הקרנות הכספיות משקיעות באותו קונספט כמפורט לעייל
ולכן התשואה צפויה להיות זהה. (מלבד קרנות בודדות המשקיעות בתמהיל ללא אג"ח קונצרני.)
ההבדלים בין הקרנות הן בכשרות ודמי הניהול.

רכישת קרן כספית:

קרן כספית רצוי לקנות רק דרך חשבון בנק
היות שהבנקים לא גובים על כך עמלת קנייה ומכירה ודמי משמרת.

איך מבצעים את ההשקעה בפועל?!

להלן קישור מדויק לנקודת זמן
בה אני ממחיש איך משקיעים בקרן כספית

- YouTube

Auf YouTube findest du die angesagtesten Videos und Tracks. Außerdem kannst du eigene Inhalte hochladen und mit Freunden oder gleich der ganzen Welt teilen.

www.youtube.com

הוראות רכישה לחסומים...

תחילה נכנסים כרגיל לאתר הבנק עם שם משתמש וסיסמה. באתר הבנק יש לחפש אחר האפשרות לכניסה לפלטפורמת המסחר לרכישת ניירות ערך. בבנק הפועלים זה נקרא "לאתר שוק ההון". בבנק לאומי זה נקרא "לאומי טרייד". כך בכל אתרי הבנקים ניתן לגשת לרכישת קרן כספית.

לאחר שנכסים לפלטפורמת המסחר של הבנק, כותבים בשדה החיפוש את מספר הקרן כספית הרצויה. (לדוגמא: 5138094 – קרן כספית כשרה של מגדל) כותבים גם כמות מבוקשת לרכישה. לוחצים על "קנייה" מאשרים את הפרטים וזהו.

הרכישה כמעט בוצעה.

מכיוון שקרן כספית היא קרן נאמנות, לכן היא לא נסחרת בשעות המסחר הרציף. לקרנות נאמנות יש שעה קבועה בה מבצעים מנהלי הקרנות עסקאות.

הרכישות והמכירות מתקיימות מידי יום בשעה 16:00 (ביום ראשון ב15:00).

Reactions: טובבבבבבב, שקדי, בן מלך 2 ועוד 37 משתמשים40 //

1K תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה ביום ראשון בשעה 23:10

קריפטו

מה זה דמי שמירה? אם אתה מתכוין דמי משמרת וכדו' אאל"ט גם זה אסור לגבות, לא מכיר חשבונות עסקיים

עודכן לאחרונה 11/3/26

144

מדריך הנחיות דיווח ומיסוי לאזרח ארה"ב

פארר וואאס //

2/2/26

כללים וחוקים

חל חובת דיווח שנתית על כל הכנסה מעל 15,750 דולר שנתי. [אפשר להגיש לבד וישנם כאלו שעושים זאת בכמה מאות שקלים]

באם היה לך במהלך השנה בסך כל החשבונות שלך יחד [אפי' ליום אחד] סכום של 10000 דולר חל עליך חובה בנוסף לדיווח השנתי לדווח FBAR משהו כעין הצהרת הון.

לארה"ב יש הסכם פטור ממס כפול עם ישראל - כלומר על מה ששילמת מס בישראל לא תשלם מס בארה"ב [וכן להיפך]. (יותר מדויק שיתנן בארה"ב נקודות זיכוי על המס ששלמת בישראל).

מוצרים שפטורים ממס בישראל [לדוג' קרן השתלמות או גמל להשקעה בגיל 60] לא תמיד פטורים ממס בארה"ב ויש עליהם מס. [וכן קופות גמל להשקעה המס מחושב בצורה שונה וכדלהלן]

לארה"ב יש חוק שמחייב מס עצום על רווחי שוק ההון שאינם קרנות אמריקאיות [זה יוצא 37 אחוז + ריבית על הסכום מעת חובת התשלום לפי כללי המס בארה"ב].

אחוז המס על השקעות שוק ההון ברשות המיסים ישראל הוא 25% [ויש ניכוי מס במקור, וישנם מקרי פטור], ואילו בארה"ב הוא לפי מדרגת המס בה אתה חייב, שהרבה פעמים זה יוצא פחות, כמו"כ ישנם הבדלים בצורת ובזמן החישוב [וכן בארה"ב חובה לדווח על הרווח בכל שנה והוא נחשב להכנסה בדוח השנתי].

יש הסכם שיתוף מידע בין ארה"ב לישראל. -וכל בעל רישיון פיננסי בישראל חייב לדווח על דברים מסוימים לארה"ב. [כלומר מוסד אמריקאי [לדוג' בית השקעות אמריקאי] מדווח מעצמו לרשויות, ומוסד ישראלי צריך להביא לך את הטופס הרלוונטי, וכן אם מקבל בקשה מהרשויות בארה"ב הוא חייב להעביר להם את המידע המבוקש].

ניתן לפתוח תיק השקעות לאזרח אמריקאי - באיטרקטיב, מיטב איביאי

יש כאן קישור לרשימת הקרנות וההשקעות פולריות שאזרח אמריקאי יכול לרכוש דרך בתי ההשקעות הנ"ל. קרדיט @השקעות R הון
אף שיש הסכם פטור ממס כפול, אין הסכם בין הביטוח לאומי של שתי המדינות, כך שזכויות וחובות של הביטוח לאומי הינם כפולים, ולכן אזרח ארה"ב שעובד בישראל כעצמאי חייב לשלם לארה"ב דמי ביטוח לאומי [15.3%, 2.9% מס בריאות, ודמי ביטוח לאומי של 12.4%] מלבד מה שמשלם לביטוח לאומי בישראל.
מה שחייב בדמי ביטוח לאומי בארה"ב - נחשב כצבירה לקבלת קצבת זקנה בבא העת בס"ד - כמובן בכפוף לתנאים שבהודעה הקודמת.
מיסוי נדל"ן - בעת מכירת דירה יש פטור ממס על נכס שהוא היה המגורים הראשיים של המתגורר בשנתיים מתוך ה5 האחרונים - ויש להוכיח זאת [יש לזה כל מיני פתרונות ויש להיוועץ]
אזרח אמריקאי שמגיש דוחות שנתיים זכאי לקבל עד כ1800 דולר לילד לשנה בהתאם לדוח השנתי - יש בזה הרבה פרטים. [אפשר לקבל בשיק ואפשר ישר לחשבון בנק אמריקאי, ואז להשקיע ישר בשוק ההון האמריקאי... וכל ילד יקבל לחתונתו סכום נחמד.. (אולי סכום ראשוני להשקעה עבור חתונות ילדיו...)]
אזרח אמריקאי ונשוי לאזרח ישראלי - עדיף שקרן השתלמות וכן תיקי השקעות יפתח ע"ש הבן זוג שאינו אמריקאי [אם הרעיון הזה מתאים להם..] - וכן החשבון בנק שממנו מגיעים ההפקדות צריך להיות ע"ש הבן זוג שאינו אמריקאי בלבד.
מי שהוא אזרח אמריקאי ועשה לבן זוג שאינו אמריקאי מספר ITIN - בכדי שהכנסות הבן זוג ישראלי יחושבו בדוח השנתי [לדוג' בכדי לקבל יותר דולרים על הילדים], אז הבן זוג הישראלי נחשב במקצת כאזרח אמריקאי ובמקצת לא, לגבי תשלום לארה"ב כעצמאי אינו נחשב כאמריקאי (רק כשכיר במדינה זרה שלא משלם ביטו"ל), אך לגבי הלכות מיסוי שוק ההון שאינם ניירות ערך אמריקאיות (י"א) שנחשב כאזרח ארה"ב.
אזרח שאינו אמריקאי ויש לו ITIN - ישנם מצבים שהוא יהיה זכאי לקצבת זקנה אמריקאית - עד ל50% מהקצבה של הבן זוג האמריקאי.

המלצות משתמשים, ודברים לא חתוכים.

י"א שחסכון לכל ילד כשמוציאים בגיל 21 אם מדווחים מיד לארה"ב [כיון שבד"כ אין בגי זה הכנסות וזה דיווח ראשון, זה עובר בשתיקה] כמובן שבתשלום מס קטן מאוד בד"כ, תלוי כמה הרווח, וי"א שלכן לא רצוי להוסיף מעבר למה שהמדינה נותנת, וכן להניח במסלול שאינו מנייתי, וי"א שהאירוע של חיסכון לכל ילד הוא לרוב כלל לא חייב בדיווח . עיי' בפורום זה.
י"א שקרן כספית ניתן למשוך אותה ב31/12, ולהפקיד ב1/1 - ואז זה לא בעיה - יש בזה כמה פרטים [בשם רוטמן מהמתורגמן הפיננסי]. עיי' בפורום זה.
יש ממליצים להשתמש באתרים אמריקאים לתיק השקעות בגלל עלויות נמוכות, ולמי שאינו מבין אנגלית י"א שעדיף בחברה ישראלית שהממשק בעברית... עיי' בפורום זה.
י"א שאם לא תגלה לבנק ולבית ההשקעות שאתה אמריקאי - זה עצה שאינה הוגנת וי"ח.
יש נידון לגבי הכשרות של מניות אמריקאיות - עיי' בפורום זה.
באינטרקטיב צריך SMS בפתיחת החשבון או תוכנת אימות אופליין על המחשב עיי' בפורום זה.
יש שמועות שבארה"ב בודקים כ1% מהדוחות ואולי ניתן לקחת את זה בחשבון בפרט למי שאינו חושב לבקר שם... - אך יש להיוועץ.

הנוסח לא מדויק משפטית אבל בשפה שרוב הציבור מבין.

Reactions: הבנאדם המוצלח, בית שמשניק, Bin26 ועוד 2 משתמשים5 //

14 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה 11/3/26

אילה ש. אש

מאד ממליצה על גביהוף Tel: 03-6160741 email: info!usbenefits4u.com website...

עודכן לאחרונה 10/3/26

82 83 84 94K

מדריך אשכול עזרה למשקיע החדש בבורסה לניירות ערך

פעם אמרו שגם בפסגות אבל שם זה רק בקרן נאמנות

21/2/21

עודכן בכסליו תשפ"ג

שלום לכל הותיקים
פתחתי פורום למתחילים, ללא ידע מוקדם בשוק ההון, ששוקלים את צעדיהם הראשונים בניהול חסכונותיהם.
בואו ננסה יחד לעזור להם.
אני מתחיל ראשון בכמה הודעות.

תחילה,
למידע שקיים בפרוג.
יש בפרוג 'פרקי הקדמה להשקעה בשוק ההון' שנכתבו ע"י: @מקצועי בלבד
שמאד יעזרו לכם אם אתם לא מכירים את התחום.
במאמר הראשון של @מקצועי בלבד יש הסבר מפורט בנושאים הבאים:

אופי ההשקעה של הישראלי לעומת מקבילו האמריקאי.
מה זה מניות ?
מה זה איגרות חוב ?
טענה ששוק ההון מסוכן מאוד.
מהו הפלח המנייתי המומלץ ל'תיק ההשקעות' ?
ממי לא לשמוע עצות וטיפים ?!
איך ממזערים סיכון ?
פיזור מניות.
השקעה לטווח ארוך.
השקעה פאסיבית.
לא למכור בשפל.
מה זה מדד תל אביב 125. ומהו מדד 35.

על כל אלו ועוד תוכלו לקרוא במאמר הראשון של @מקצועי בלבד על שוק ההון.

שוק ההון: סיכונים לעומת סיכויים | מאמר ראשון

מה זה שוק ההון? למה המשקיעים הישראלים הם המשקיעים הסולידיים בעולם? ומה עם החרדים? האם להשקיע במניות זה מסוכן? מהו תיק ההשקעות המומלץ?... מאמר ראשון בסדרה.

www.prog.co.il

ובמאמר השני של @מקצועי בלבד תוכלו לקרוא על הנושאים הבאים:

תשואה ממוצעת בשוק ההון, 7% לפחות.
מהי ריבית דריבית, ואיך מחשבים אותה ?
תוכנית השקעה מצוינת לנישואי הילדים.
סיכונים שיש בשוק ההון.
פיזור השקעות.
למידת ההשקעה.

שוק ההון - סיכונים לעומת סיכויים | #2

מה זה ריבית דריבית? מהם 2 צורות ההשקעה האפשריות בשוק ההון? וגם תכנית השקעה במניות לחתונת הילדים, מה הסיכון הכי גדול בהשקעה במניות? למה לא להשקיע 100% מהכסף במניות? ומה הפיזור שאני חושבת כנכון? על כך ועוד במאמר שלפניכם.

www.prog.co.il

תתחילו במאמרים האלו.
תקראו פעמיים ותחזרו לכאן.
באשכול זה ננסה יחד להשלים לניקים בפרוג את המידע החסר להם כדי להגיע להשקעה בפועל.
תקראו
תישנו על זה לילה.
תחפשו עוד תחשבו
ואל תהססו לחלוק לחשוב אחרת ולשאול
ובסוף להשקיע.

אשכול עזרה למשקיע החדש בבורסה לניירות ערך

Reactions: מעט מן האור, שמח-לעזור, מדויק ועוד 66 משתמשים69 //

2K תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה 10/3/26

חי 523

עודכן לאחרונה 9/3/26

3 4 5 1K

מדריך יש לכם חשבון באינטראקטיב (IBKR)?! תשכחו מהאימולטור..

טוב. טעות שלי. זה אתר, שאפשר להעלות לו את הקובץ - והוא מתפקד כמו התוכנה...

25/9/25

עד היום ידענו, שבשביל אינטראקטיב, צריך אנדרואיד.
אנדרואיד, זה מכשיר בעייתי.
ולכן ניסינו להסתדר עם אימולטור.
אימולטור זה גם לא נוח.

אז בקצור, הבשורה היא, שאפשר לשכוח מהאמולטור.
ותודות מעומק הלב להרב @אינטראקציה על זיכוי הרבים.

מה שנדרש הוא -
1. להתקין מנהל סיסמאות.
2. לייצר שם רשומה מתאימה
3. להגדיר אימות של Mobile Authenticator App במקום אימות של ib key

אז קדימה -
1. מורידים ומתקינים את התוכנה KeePassXC (הקישור הוא לאתר הרישמי)
2. נכנסים לתוכנה ולוחצים על יצירת מסד נתונים חדש.
3. נותנים לו שם ומאשרים.
4. לוחצים המשך.
5. בוחרים ומאשרים סיסמא.
שימו לב! אתם מגדירים פה מסד נתונים, עם פרטי כל סיסמא שתרצו לשמור, זכרו את הקוד, ותדאגו שלא תהיה גישה לאנשים אחרים.
6. לוחצים על סיום, ושומרים בתיקייה במחשב.
7. בכרטיסייה רשומה של מסד הנתונים לוחצים על 'רשומה חדשה'
8. מזינים את התיאור (כגון - אינטראקטיב) את שם המשתמש והסיסמה וכתובת האינטרנט של קליינט פורטל IB ולוחצים על אישור.
9. לאחר שזה יוצא מעריכת הרשימה, לחיצה ימנית על תצוגת הרשימה במסד הנתונים ובוחרים 'עריכת TOTP'
10. נכנסים לאינטראקטיב להגדרות החשבון
11. באיזור Security או אבטחה, בוחרים Secure Login System או מערכת כניסה בטוחה.
12. אמור להופיע שם קוד QR ומעליו רצף ארוךךךךךךךךךךך של מספרים ואותיות, מעתיקים אותם.
13. מדביקים לתוך התוכנה, בחלון שנפתח בסעיף 9 ומאשרים.
14. לוחצים לחיצה ימנית על הרשומה, לוחצים TOTP ואח"כ העתק TOTP.
15. מדביקים במהירות לתוך התיבה שמופיעה מתחת לקוד הQR ומאשרים.
16 מכאן ואילך, בכל כניסה לאינטראקטיב, צריך להיכנס למסד הנתונים ששמרת, ולהעתיק את הTOTP ולהדביק לאינטראקטיב.
17. זהו.

את מסד הנתונים מומלץ לגבות במייל\אונקי\דרייב\וואנדרייב (קרדיט: @אמת מארץ תצמח)

ניסית והצלחת? השאר תגובה.. אל תסתפק בלייק.

Reactions: העץ הרענן, כי אנו עמך, המצבר ועוד 13 משתמשים16 //

98 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה 9/3/26

אמת מארץ תצמח

עודכן לאחרונה 1/3/26

2 3 4 3K

מדריך לבעלי לב חלש...

~ מניות זה לא לבעלי לב חלש!
~ S&P 500 זה רכבת הרים, איך אפשר לעמוד בזה??
~ האם יש מניות פחות מסוכנות??

אולי לא ידעתם, אך התשובה היא, כן!

הבה נכיר את המונח המאוד חשוב בשוק ההון - 'סטיית תקן'.

סטיית תקן זה נוסחה מתמטית, המחשבת ממוצע של קבוצת מספרים, והמרחק של כל יחידה מהממוצע.

לדוגמה: אם 5 ילדים נבחנו והציונים היו 78,79,80,81,82. הממוצע הוא 80, וסטיית התקן נמוכה יחסית,
בשונה מקבוצת ציונים של 76,78,80,82,84. שאז המרחק של כל מספר מהממוצע הוא גדול יותר ולכן סטיית התקן גבוהה.

במילים אחרות, סטיית התקן, הוא מסמל את הרכבת הרים והתנודתיות של מניות.

ככל שהתנודתיות נמוכה יותר, כך בד"כ מדובר במניה יציבה יותר ומסוכנת פחות בעיקר פסיכולוגית.

ניקח דוגמה ממניית טסלה לעומת מניית קוקה קולה, במניית טסלה עליה\ירידה יומית של 3-4 ואפי' 5% זה עניין שבשגרה, לעומת קוקה קולה שתנודה של 2% זה משהו די חריג בנוף שלה.

ועכשיו למס' שאלות:

30/4/25

בהחלט! אך יש להבין את השוני בין שני סוגי המניות..

ממש לא! כבר נגיע..

לדעתי כן, אך אשמח לדעת המומחים. בכל מקרה סיכון יש אך על סכומים נמוכים יותר.

כבר מגיעים..

ובכן רבותיי קבלו את המדד S&P 500 Low Volatility שהוא בעצם פקטור בתוך מדד S&P 500.
המדד הזה מודד את 100 החברות עם תנודות נמוכות מתוך מדד הסנופי.

מטבע הדברים, מכיון שמדובר במניות פחות תנודתיות, המשקל של המניות הטכנולוגיות יקטנו משמעותית במדד הזה.
עוד מאפיין חשוב, כשמדובר במניות כמו טסלה בסיס התמחור צופה פני עתיד עלום ולא ידוע, ולכן כל חדשה קטנה מטלטלת את המניה לגמרי, בשונה ממניות רגועות, שבד"כ התמחור הוא על נתונים הרבה יותר ברורים.

זמני קריסות בשווקים:
אני מעלה כאן טבלה, שנראה ממנה היטב, שהמדד הזה חוסך את רוב הקריסות בשווקים!
*הנתונים הם שני המדדים בתוספת הדיבידנדים ללא ניכוי מס (TR) משנת 2020 יש לי את הנתונים של המדד הנ"ל רק (NTR) עם הדיבידנדים אחר ניכוי מס.

שנה	S&P 500 (%)	ערך $ 1	ממוצע 5 שנים	ממוצע 10 שנים	ממוצע 15 שנים	ממוצע 20 שנה		Low VolatilitY	ערך $ 1	ממוצע 5 שנים	ממוצע 10 שנים	ממוצע 15 שנים	ממוצע 20 שנה
1972	14.92%	$1.15						12.33%	$1.12
1973	-14.80%	$0.98						-15.08%	$0.95
1974	-26.58%	$0.72						-20.63%	$0.76
1975	37.15%	$0.99						40.78%	$1.07
1976	23.96%	$1.22	4.09%					28.73%	$1.37	6.53%
1977	-7.26%	$1.13	-0.28%					-1.25%	$1.35	3.82%
1978	6.51%	$1.21	4.28%					4.03%	$1.41	8.12%
1979	18.49%	$1.43	14.75%					14.30%	$1.61	16.30%
1980	32.38%	$1.89	13.94%					23.13%	$1.98	13.23%
1981	-5.00%	$1.80	8.04%	6.05%				18.42%	$2.35	11.35%	8.92%
1982	21.47%	$2.19	14.03%	6.64%				28.77%	$3.03	17.43%	10.41%
1983	22.48%	$2.68	17.26%	10.58%				28.12%	$3.88	22.42%	15.05%
1984	6.20%	$2.84	14.72%	14.74%				13.50%	$4.40	22.25%	19.24%
1985	31.56%	$3.74	14.58%	14.26%				39.80%	$6.15	25.39%	19.16%
1986	18.51%	$4.43	19.76%	13.75%	10.43%			29.40%	$7.96	27.64%	19.22%	14.83%
1987	5.64%	$4.68	16.46%	15.24%	9.82%			1.67%	$8.09	21.74%	19.57%	14.07%
1988	16.31%	$5.44	15.26%	16.26%	12.12%			18.88%	$9.62	19.94%	21.17%	16.66%
1989	31.53%	$7.16	20.30%	17.48%	16.56%			31.76%	$12.67	23.57%	22.91%	20.66%
1990	-3.10%	$6.94	13.16%	13.87%	13.89%			-4.76%	$12.07	14.44%	19.79%	17.56%
1991	30.47%	$9.05	15.36%	17.54%	14.28%	11.65%		21.71%	$14.69	13.04%	20.12%	17.12%	14.38%
1992	7.62%	$9.74	15.79%	16.13%	15.42%	11.28%		9.34%	$16.06	14.70%	18.17%	17.92%	14.23%
1993	10.08%	$10.73	14.52%	14.89%	15.68%	12.71%		10.92%	$17.82	13.12%	16.48%	18.43%	15.76%
1994	1.32%	$10.87	8.70%	14.35%	14.48%	14.54%		-2.60%	$17.35	6.49%	14.71%	17.17%	16.95%
1995	37.58%	$14.95	16.59%	14.87%	14.77%	14.56%		38.17%	$23.98	14.71%	14.58%	18.07%	16.84%
1996	22.96%	$18.39	15.22%	15.29%	16.76%	14.52%		17.50%	$28.17	13.91%	13.48%	18.01%	16.31%
1997	33.36%	$24.52	20.27%	18.01%	17.49%	16.62%		30.40%	$36.74	17.99%	16.34%	18.11%	17.94%
1998	28.58%	$31.53	24.06%	19.20%	17.87%	17.72%		8.07%	$39.70	17.38%	15.23%	16.78%	18.16%
1999	21.04%	$38.16	28.56%	18.21%	18.90%	17.84%		-7.76%	$36.62	16.11%	11.19%	15.18%	16.90%
2000	-9.10%	$34.69	18.33%	17.46%	16.01%	15.65%		25.03%	$45.79	13.81%	14.26%	14.32%	16.99%
2001	-11.89%	$30.56	10.70%	12.94%	13.74%	15.21%		4.37%	$47.79	11.15%	12.52%	12.69%	16.26%
2002	-22.10%	$23.81	-0.59%	9.34%	11.45%	12.68%		-7.16%	$44.36	3.85%	10.69%	12.01%	14.37%
2003	28.68%	$30.64	-0.57%	11.07%	12.21%	12.96%		22.75%	$54.46	6.53%	11.82%	12.25%	14.13%
2004	10.88%	$33.97	-2.30%	12.07%	10.94%	13.21%		17.69%	$64.09	11.85%	13.96%	11.41%	14.33%
2005	4.91%	$35.64	0.54%	9.07%	11.52%	11.93%		2.20%	$65.50	7.42%	10.57%	11.94%	12.56%
2006	15.79%	$41.26	6.19%	8.42%	10.64%	11.80%		19.69%	$78.40	10.41%	10.78%	11.81%	12.12%
2007	5.49%	$43.53	12.83%	5.91%	10.49%	11.79%		0.58%	$78.85	12.19%	7.94%	11.19%	12.06%
2008	-37.00%	$27.42	-2.19%	-1.38%	6.46%	8.42%		-21.41%	$61.97	2.62%	4.55%	8.67%	9.76%
2009	26.46%	$34.68	0.41%	-0.95%	8.04%	8.21%		19.22%	$73.88	2.88%	7.27%	10.14%	9.22%
2010	15.06%	$39.90	2.29%	1.41%	6.76%	9.14%		13.36%	$83.75	5.04%	6.23%	8.70%	10.17%
2011	2.11%	$40.75	-0.25%	2.92%	5.45%	7.81%		14.78%	$96.13	4.16%	7.24%	8.53%	9.85%
2012	16.00%	$47.26	1.66%	7.10%	4.47%	8.22%		10.30%	$106.03	6.10%	9.10%	7.32%	9.90%
2013	32.39%	$62.57	17.94%	7.40%	4.68%	9.22%		23.59%	$131.05	16.16%	9.18%	8.29%	10.49%
2014	13.69%	$71.14	15.45%	7.67%	4.24%	9.85%		17.49%	$153.97	15.82%	9.16%	10.05%	11.53%
2015	1.38%	$72.12	12.57%	7.30%	5.00%	8.19%		4.34%	$160.65	13.91%	9.39%	8.73%	9.98%
2016	11.96%	$80.75	14.66%	6.94%	6.69%	7.68%		10.37%	$177.31	13.02%	8.50%	9.13%	9.63%
2017	21.83%	$98.37	15.79%	8.49%	9.92%	7.19%		17.41%	$208.18	14.45%	10.19%	10.86%	9.06%
2018	-4.38%	$94.07	8.49%	13.12%	7.77%	5.62%		0.27%	$208.74	9.76%	12.91%	9.37%	8.65%
2019	31.49%	$123.69	11.70%	13.56%	9.00%	6.06%		28.26%	$267.73	11.70%	13.74%	10.00%	10.46%
2020	18.40%	$146.44	15.22%	13.89%	9.88%	7.47%	*	-1.78%	$262.96	10.36%	12.12%	9.71%	9.13%
2021	28.71%	$188.49	18.48%	16.55%	10.66%	9.52%		23.62%	$325.07	12.89%	12.96%	9.95%	10.06%
2022	-18.11%	$154.35	9.43%	12.56%	8.80%	9.80%		5.32%	$342.37	10.46%	12.44%	10.28%	10.76%
2023	26.29%	$194.93	15.69%	12.03%	13.97%	9.69%		-0.06%	$342.16	10.39%	10.07%	12.06%	9.62%
2024	25.73%	$245.09	14.66%	13.17%	13.92%	10.39%		13.47%	$388.25	7.72%	9.69%	11.70%	9.42%

קישור לטבלה
בטבלה גם ניתן לראות שהתשואות הם יותר גבוהות בממוצע.
אני לא הייתי בונה שהתשואות היותר טובות ימשיכו, אך התנודתיות תמשיך להיות נמוכה בעז"ה.

מאפיין נוסף - מדד שארפ גבוה יותר במדד הנ"ל.

מכפילי רווח - נמוכים יותר (כל מי שטוען שהS&P התנפח לכדי בועה, יכול לשקול את המדד הזה)

עיקר המעלות שאני שם את ליבי עליהם:

1. מרכיב פסיכולוגי נוח יותר בהשקעה מן הסוג הזה.
2. ירידות קטנות יותר, המאפשרות תכנון קל יותר של מימוש ההשקעה.

חסרונות:
1. ניסיון 'התחכמות' והשקעה שלא לפי הממוצע בשוק.
2. חוסר פיזור, אם כי 100 מניות הם פיזור מספיק בד"כ.

איך משקיעים בזה?

קרנות אמריקאיות -

Invesco S&P 500 Low Volatility ETF (SPLV) – עוקבת אחרי 100 המניות הכי פחות תנודתיות במדד S&P 500.
ויש גם את:

iShares MSCI USA Min Vol Factor ETF (USMV) – בארה"ב, עוקבת אחרי מניות אמריקאיות עם סטיית תקן נמוכה יחסית.

iShares MSCI EAFE Min Vol Factor ETF (EFAV) – למניות מחוץ לארה"ב, עם דגש על תנודתיות נמוכה.

iShares MSCI Emerging Markets Min Vol Factor ETF (EEMV) – למדינות מתפתחות.

איריות -

iShares Edge MSCI World Minimum Volatility UCITS ETF (MVOL) — קרן אירית, עוקבת אחרי מניות עולמיות בסטיית תקן נמוכה.

iShares Edge MSCI USA Minimum Volatility UCITS ETF (MVEA) — גרסה אירית לסטיית תקן נמוכה על מניות אמריקאיות.

iShares Edge MSCI Emerging Markets Minimum Volatility UCITS ETF (EMMV) — למדינות מתפתחות,

ישראליות -

- הראל (מנוטרלת מט"ח.)
-תכלית
-קסם (דיבידנד גבוה)

קוראים יקרים! אשמח מאוד שתשאירו לי תגובות בשביל לחדד את העניין.

Reactions: העץ הרענן, משה פפירוב, שמח-לעזור ועוד 41 משתמשים44 //

74 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה 1/3/26

ה. שלמה

היום ראיתי ביפה נוף שיש גם בכריכה קשה. מי שיותר אוהב ספרים עם כריכה קשה - שלא יקנה רגיל וימשיך לחפש כריכה קשה.
אני קניתי כבר כריכה רכה והתאכזבתי לראות שיש גם כריכה קשה אם הייתי יודע שיש הייתי מחפש בעוד חנויות.

עודכן לאחרונה 20/2/26

348

מדריך הספר של אר הון לומדים לדבר כלכלית

כמות ואיכות //

18/2/26

Reactions: טובבבבבבב, ברנדוויין ו-השקעות R הון3 //

15 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה 20/2/26

השקעות R הון

אמור להיות באור החיים עותק או שתיים בכל חנות.

עודכן לאחרונה 21/1/26

7 8 9

נעול

מדריך מגדל ביטלה את האפשרות לקבל 0.4% דמי ניהול בקופ"ג להשקעה ובקרן השתלמות

אז נדברו //

3/12/25

הודעה חשובה ומצערת!

בעקבות הפרסום אתמול בקבוצת שוק ההון של יוסף מינצברג על האפשרות לקבל במגדל דמי ניהול של 0.4% בקופ"ג להשקעה ובקרן השתלמות, חברת מגדל ביטלה היום את האפשרות לקבל את דמי הניהול האלו, ומעתה דמי הניהול המינימליים שניתן לקבל במוצרים הנ"ל הם 0.6%. (זה בוטל גם לסוכנים בכירים כמו נתי קלמן שעבד איתה)

מגדל ביטלה את האפשרות לקבל 0.4% דמי ניהול בקופ"ג להשקעה ובקרן השתלמות

Reactions: העץ הרענן, דוד פרידמן השני, ר ל ועוד 11 משתמשים14 //

167 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה 21/1/26

לוי ו.

אשמח שתעדכן אחרי שעברת אם נשארו לך הדמי ניהול כדי לעבור גם

עודכן לאחרונה 19/1/26

2 3 4 774

מדריך האשכול המרכזי לתכנון מימוש השקעה בשוק ההון | אוריה צריך עזרה בתרגום תיק ההשקעות שלו לחשבון העו"ש שלו.

לאור השאלות הרבות בעניין, ולאור ההבנה שהשקעה טובה מנסה לתכנן את כל ההיבטים כולל את היבטי המימוש, החלטתי לפתוח אשכול מידע בנושאים הללו.
שאלות וטיפים בעניינים אלו יתקבלו בברכה:
דוגמאות לנושאים מדוברים:

7/1/26

הגנה על ירידות לקראת מימוש.
העברת התיק לאפיק סולידי יותר לצורך מימוש.
שימוש בהלוואות וגמחים למיניהם במקום או בשילוב מימוש.
היבטי מיסוי לקראת מימוש.
אסטרטגיות למימוש רווחי ובטוח.
דברים שכדאי כבר לדאוג בראשית תקופת ההשקעה לצורך מימוש נכון.
טיפים ורעיונות לאופטימיזציה לצורך מימוש.
כל נושא שש לו נגיעה לעניינים מסוג זה.

אבקש ממשתתפי הפורום, למלאות כאן את האשכול עם שאלות\תשובות\היבטים.
כמו"כ אם באשכולות אחרים עולות שאלות מסוג זה, נא לקשר את האשכול הרלוונטי.

Reactions: שמח-לעזור, ד.מ., שיוותי ה’ לנגדי תמיד ועוד 10 משתמשים13 //

74 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה 19/1/26

מקצועי בלבד

לא. וגם לא לקרן השתלמות IRA.

עודכן לאחרונה 9/1/26

4 5 6 2K

מדריך השוואת פלטפורמות מסחר

חניוק //

19/2/25

איפה הכי זול לסחור בני"ע: כלכליסט משווה בין פלטפורמות המסחר - כולל האותיות הקטנות

מבין כל הפלטפורמות המוצעות בשוק: מי לא גובה דמי ניהול; איפה לא צריך סכום מינימלי לפתיחת חשבון מסחר; איזה גוף מאפשר מסחר בשברי מניות; טבלה אחת מסכמת את כל מה שאתם צריכים לדעת כשאתם הולכים להתמקח

שקד גרין
06:46, 19.02.25

בשבועיים האחרונים נוספו שתי פלטפורמות חדשות למסחר בניירות ערך מחוץ לבנקים המסורתיים. אתמול (ב') הודיע הבנק הדיגיטלי וואן זירו על פתיחת מערכת מסחר בני"ע ישראלים (בשלב זה מסחר בקרנות נאמנות בלבד), זאת, בנוסף למערכת שהושקה בשנה שעברה ומאפשרת מסחר בני"ע בארה"ב. בשבוע שעבר הודיעה אלטשולר שחם על השקת אלטשולר שחם טרייד - מערכת מסחר עצמאי בני"ע.
קרוב ל-90% מתיקי המסחר הקיימים עדיין נמצאים בבנקים המסורתיים, שבהם עלויות המסחר יכולות להסתכם במאות ואף אלפי אחוזים יותר מאלו שמציעים שאר הגופים שמציעים מסחר עצמאי. עם זאת, לאט לאט הציבור מתחיל להפנים את פערי המחירים המופרכים: קרוב למחצית מחשבונות המסחר החדשים כיום נפתחים מחוץ לבנקים המסורתיים.

בינתיים, היצע הגופים שמהווים אלטרנטיבה לבנקים המסורתיים הולך וגדל: בנוסף לשלושת בתי ההשקעות שכבר פועלים בתחום מזה מספר שנים; מיטב טרייד, אקסלנס טרייד (מבית הפניקס) ו-IBI טרייד, נוספו גם אפליקציית המסחר בלינק, חשבון המסחר של הבנק הדיגיטלי וואן זירו, וכעת כאמור גם אלטשולר שחם טרייד.

אמנם בכלל הגופים העמלות הממוצעות זולות מאלו שגובים הבנקים המסורתיים, אך כדאי לא לראותם כמקשה אחת: גם בין בתי ההשקעות ייתכנו פערים משמעותיים בתנאים ובעמלות. כלכליסט השווה את התנאים שמוצעים כיום למצטרפים חדשים בגופים אלו, בתיקים בהיקף קטן יחסית של כ-25 אלף שקל. חשוב להדגיש שעדיין יש מקום להתמקח ולשפר את התנאים מעבר למה שמוצג כאן, ודאי אם היקף התיק גדול מ-25 אלף שקל.

העלות העיקרית

עלויות המסחר המרכזיות מתחלקות, כמו בבנקים, לדמי ניהול ולעמלות קניה ומכירה. מבחינת דמי ניהול, המודל הנפוץ ביותר הוא תשלום של סכום חד פעמי, שאינו תלוי בגובה התיק. זאת, בשונה מהבנקים המסורתיים שם העמלה נקבעת כאחוז מגובה התיק.
בבתי השקעות דמי הניהול הם 15 שקלים בחודש (למעט מיטב, שם במסלולים מסוימים העלות יכולה לגדול מעט), והם מתקזזים כנגד פעולות. כלומר, לקוח שמבצע פעולות קניה ומכירה בהיקף של 10 שקלים, ישלם באותו חודש דמי ניהול של 5 שקלים. בתי ההשקעות גם מציעים הטבות הצטרפות, בהן יש פטור מדמי ניהול לתקופה; אקסלנס טרייד ואלטשולר שחם טרייד מציעות פטור לשנתיים, מיטב טרייד ו-IBI טרייד מציעות פטור לשנה.
בשונה מבתי ההשקעות, בלינק מציעה חשבון מסחר ללא דמי ניהול, כשבנוסף לכך יש גם פטור מעשר פעולות קניה ומכירה בחודש (ועד 1,000 מניות, הנמוך מביניהם). לצד זאת, בלינק היא הגוף היחיד שעדיין לא מאפשר מסחר בני"ע ישראלים.
גם המודל של וואן זירו שונה: בבנק הדיגיטלי גובים 49 שקלים למסלול וואן, שכולל גם פטור נרחב מעמלות בחשבון העו"ש וכן פטור מעמלת מט"ח בכרטיס אשראי. עם זאת, למי שמעביר לחשבון העו"ש שלו 10,000 שקל בחודש, יש פטור מדמי ניהול, ובנוסף הוא נהנה מפטור על עמלות קניה ומכירה עד לעשר פעולות בחודש.
בעמלות קניה ומכירה, חשוב לשיב לב לעמלות המינימום שנגבות: העמלות במסחר בנירות ערך ישראלים נעות בין 2.35 שקלים (ב-IBI טרייד) ל-10 שקלים (בוואן זירו). עמלות המינימום במסחר בנירות ערך בארה"ב גבוהות משמעותית, ונעות בין 1.5 דולרים (בבלינק) ל-8 דולרים (בוואן זירו).

גם תנאי היציאה חשובים

נקודה חשובה שיש לשים לב אליה היא לא רק תנאי הכניסה, אלא גם תנאי היציאה: הגופים השונים גובים עמלות להעברת תיק ני"ע, שיכולות להגיע לסכום משמעותי. בני"ע ישראלים, יש עלות מקסימלית לכל בקשה, גם אם היא נוגעת למספר נירות ערך שונים. עלות זו עומדת ברוב בתי ההשקעות על 99 שקלים, אך ב-IBI היא עומדת על 150 שקלים.
בשונה מבתי ההשקעות שמפוקחים כיום בידי הבורסה, וואן זירו מפוקח בידי בנק ישראל, שמפקח על עמלות ההעברה, והן עומדות על 5 שקלים בלבד (בתוספת עמלות אפשריות שמשולמות לצד ג', שיכולות לעמוד על כמה עשרות שקלים). בבלינק האפשרות להעברה התיק עדיין אינה קיימת. במקרה של ני"ע אמריקאים אין עמלת מקסימום, והעלות עומדת בבתי ההשקעות של 10 דולר לכל ני"ע. כלומר, לקוח שמבקש לנייד 10 נירות ערך שונים, ישלם 100 דולרים.
העמלות הן פרמטר משמעותי, אך לצד זאת כדאי לחפש ביקורות על שירות הלקוחות, להתנסות בחשבונות דמו של מערכת המסחר וכן לקחת בחשבון פרמטרים נוספים: כך לדוגמא, מסחר בשברי מניות עדיין לא אפשרי במיטב טרייד ובוואן זירו, מסחר בני"ע ישראלים אינו מתאפשר בבלינק, וכרגע רק אלטשולר שחם מאפשרת רכישת קרנות נאמנות דרך הוראת קבע.

Reactions: שמח-לעזור, העץ הרענן, חי18 ועוד 3 משתמשים6 //

118 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה 9/1/26

דניאל נבון

למי שנרשם מתחילת 2026 כן, הם הוסיפו את הפטור הזה למצטרפים חדשים.

עודכן לאחרונה 7/1/26

2 3 4K

מדריך מחשבוני תשואה, דמי ניהול ומס

בעזרת ה' בניתי מחשבונים שעזרו לרבים להבין את המשמעות של דמי ניהול, תשואה, מס, פרישה, מענק ועוד.
בפנסיה, השתלמות, חיסכון לכל ילד והשקעות
משום מה אין לקבצים האלו תחליף ברשת.

21/6/21

מחשבונים – השקעות Rהון

rhon.co.il

Reactions: דוד פרידמן השני, lovely, התותח מאמזון ועוד 19 משתמשים22 //

41 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה 7/1/26

אז נדברו

מחשבון ריבית דריבית מתקדם - תכנון פיננסי מקצועי כולל מס, אינפלציה והשוואה

עודכן לאחרונה 1/1/26

174

מדריך חדש בבנק הפועלים ~ איזור 'שוק הכסף' באיזור האישי.

אתר בנק הפועלים עם קטגוריה חדשה:
כל המוצרים להשקעה סולידית קצרה באיזור אחד -
כך זה נראה:

31/12/25

Reactions: ישראלי ., השקעות R הון ו-בטח בהשם3 //

9 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה 1/1/26

ה. שלמה

עודכן לאחרונה 15/12/25

14 15 16 20K

מדריך חדש! קרנות שקליות של אינווסקו (Invesco) בישראל

בחודש פברואר השנה התחילה חברת ניהול ההשקעות אינווסקו (Invesco) העולמית להשיק קרנות סל בבורסה בארץ. מה שמאפשר לקנות את הקרנות בשקלים.

11/8/22

הנה הודעה לעיתונות באתר מאיה:

Tase Site

info.tase.co.il

Reactions: ה. שלמה, הינשוף הכחול, מלכה שיינברגר ועוד 8 משתמשים11 //

310 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה 15/12/25

מיטב ביטוח ופיננסים

ספארק

עודכן לאחרונה 4/12/25

264

מדריך המעבדה של הסולידית

מרדכי קאר //

2/12/25

מגוון מחשבונים מתוחכמים ומעניינים

המעבדה של הסולידית - הסולידית

ארגז כלים ומחשבונים לאופטימיזציה פיננסית בדרך לעצמאות כלכלית

www.hasolidit.com

Reactions: מעין רקובסקי ו-לארג'2 //

8 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה 4/12/25

הפיני

אגב מי שרוצה ליצור מחשבונים בקלות יכול ליצור בלאבל כנראה הכלי הבא ליצירת אתרים וכדו'...

עודכן לאחרונה 2/12/25

2 3 991

מדריך סקירת מסלולי מדד עולמי בהשתלמות וגמל עם פיקוח הלכתי

כשרות במסלול מניות סחיר במנורה - יש רק בקופת גמל להשקעה, לא בקרן השתלמות

5/5/25

ישנן שלושה בתי השקעות המנהלים מסלול המחקה את מדד המניות העולמי בפנסיה, השתלמות וגמל.

עריכה: מיטב ב2026 שינו את מדיניות ההשקעה

Reactions: א. עורך, פרפקציוניסט פיננס, HennyS ועוד 6 משתמשים9 //

40 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה 2/12/25

מקור המיע האמין

מדריך סיכום יפה של שש אנליסטים

BaruchSch //

27/11/25

סיכום של 6 אנליסטים בכירים :Mike Wilson – Morgan StanleyTom Lee – Fundstrat Global AdvisorsJosh Brown – Ritholtz Wealth ManagementDan Ives – Wedbush SecuritiesRick Rieder – BlackRockGabriela Santos – J.P. Morgan Asset Management

- YouTube

Auf YouTube findest du die angesagtesten Videos und Tracks. Außerdem kannst du eigene Inhalte hochladen und mit Freunden oder gleich der ganzen Welt teilen.

www.youtube.com

Reactions: ahrubin1 //

0 תגובות

עודכן לאחרונה 25/11/25

340

מדריך כתבה מביזפורטל - S&P 500 רגיל ובמשקל שווה מעלות חסרונות ותשואות היסטוריות

עבודות ל.B.A ולתואר //

26/9/24

S&P 500 ו-S&P 500 עם משקל שווה: יתרונות, חסרונות, וביצועים לאורך זמן

מה זה S&P 500 עם משקל שווה, מה מכפילי הרווח של מדדי ה-S&P 500 ומה התשואה השנתית הממוצעת בעשור האחרון?

מדד S&P 500 נחשב לאחד המדדים המרכזיים בשוק ההון העולמי, ועוקב אחר ביצועי 500 החברות הציבוריות הגדולות בארה"ב. עם זאת, קיימות שתי גרסאות עיקריות של המדד: S&P 500 הרגיל ו-S&P 500 עם משקל שווה (Equal-Weight Index). בעוד המדד הרגיל הוא מדד "משוקלל שווי שוק", שבו משקלן של החברות הגדולות יותר (לפי שווי שוק) הוא גדול יותר, מדד המשקל השווה נותן לכל חברה את אותו המשקל, בלי קשר לגודלה בשוק.

S&P 500 - המדד המוביל בעולם

S&P 500 - שני מדדים; מי עדיף?

ההבדלים בין שני המדדים הם ניכרים ומספקים תובנות חשובות לגבי הדרך שבה הם פועלים. במדד ה-S&P 500 הרגיל, כל חברה מקבלת משקל במדד בהתאם לגודלה בשוק שלה. חברות ענק כמו אפל, מיקרוסופט ואמזון זוכות לחלק משמעותי מהמדד, דבר שמקנה להן השפעה רבה יותר על הביצועים הכוללים של המדד. במובן זה, הצלחות או כישלונות של חברות גדולות אלו יכולות להשפיע בצורה דרמטית על התוצאות של המדד כולו.

לעומת זאת, במדד בעל משקל שווה, כל חברה מקבלת 0.2% ממשקל המדד, מה שמקטין את ההשפעה של החברות הגדולות. גישה זו מאפשרת לחברות קטנות יותר להיות בעלות משקל משמעותי יותר במדד, דבר שיכול להוביל לתוצאה מאוזנת יותר כאשר מדובר בביצועים ובתנודתיות של המדד.

יתרונות וחסרונות לכל מדד

שמתייחסים לדינמיקת הביצועים, ניתן לראות שכאשר חברות גדולות חוות עליות חדות, המדד הרגיל נהנה מיתרון משמעותי בהשוואה למדד עם המשקל השווה. במקרים כאלה, הצלחות של חברות ענק מובילות לעליות מרשימות במדד הרגיל, דבר שמקנה לו יתרון ברור. לעומת זאת, במדד המשקל השווה, התנודתיות נוטה להיות נמוכה יותר. הסיבה לכך היא שהשפעתן של חברות קטנות יותר בולטת יותר, מה שמאזן את ההשפעה של עליות החברות הגדולות. בסך הכול, ההבדלים בין המדדים הללו מעידים על גישות שונות להשקעה ולסיכון, ובחירה במדד מסוים עשויה לשקף אסטרטגיות השקעה מגוונות.

ניתן לומר שהמדד עם המשקל השווה מפוזר טוב יותר ולכן גם פחות מסוכן. אלא שסיכון הולך יחד עם סיכוי. על רקע המשקל הגדול של שבע המופלאות במדד S&P 500 הרגיל - כ-27%, יכול להיות שיש מקום לשלב את המדד במשקל שווה, אבל ההיסטוריה מראה שהוא מספק תשואה נמוכה יותר - כלומר, הגדולות ממשיכות לגדול. זה מתחבר גם לרציונל התיאורטי של המדד, כי ככל שהוא מסוכן יותר הוא אמור לספק תשואה טובה יותר ופיזור שלא על פי משקל שווה, מסוכן יותר

השפעות על משקיעים והזדמנויות השקעה

למדד ה-S&P 500 הרגיל ישנם יתרונות וחסרונות המייחדים אותו, והשפעתם על משקיעים יכולה להיות משמעותית. היתרון הראשון הוא הביצועים הגבוהים יותר בזמן עליות של חברות גדולות. המדד מושפע בצורה חזקה מחברות הטכנולוגיה הגדולות, כמו אפל, גוגל ומיקרוסופט, שצמחו באופן משמעותי בשנים האחרונות. כאשר חברות אלו חוות עליות, המדד כולו נוטה להציג ביצועים גבוהים, מה שמספק למשקיעים הזדמנויות רווח גדולות.

בנוסף, המדד הרגיל מתמקצע בחברות גדולות ומבוססות, דבר שמוביל לכך שהמכפילים שלהן גבוהים יותר. מכפילי רווח גבוהים נובעים בעיקר מצמיחה מהירה יותר ופרמיית איכות, דבר המושך אליו משקיעים המעוניינים ביכולת החברות הללו לייצר רווחים גבוהים בעתיד. יתרה מכך, הנזילות שהחברות הגדולות מספקות היא גבוהה, מה שמאפשר למשקיעים לבצע עסקאות בקלות יחסית, דבר שמקטין את התסכול שניתן להרגיש בשוקי מניות פחות נזילים.
עם זאת, ישנם גם חסרונות בולטים למדד ה-S&P 500 הרגיל. הראשון מביניהם הוא הרגישות הגבוהה לחברות ענק. כאשר חברות כמו אפל או טסלה חוות ירידות חדות, המדד כולו מושפע בצורה חריפה, מה שעלול להוביל לאובדן ערך משמעותי עבור המשקיעים.
מדד ה-S&P 500 עם משקל שווה מציע מספר יתרונות משמעותיים שיכולים להועיל למשקיעים. אחד היתרונות הבולטים הוא הגיוון הגדול יותר שהוא מספק. במדד המשקל השווה, כל חברה מקבלת 0.2% ממשקל המדד, מה שמקטין את ההשפעה של החברות הגדולות ומגדיל את המשקל של חברות קטנות יותר במדד. גישה זו לא רק מקטינה את הסיכון הכרוך בהשקעה בחברה בודדת, אלא גם מספקת הזדמנויות פוטנציאליות לצמיחה מחברות שאולי אינן נמצאות בכותרות הראשיות, אך עדיין מציעות פוטנציאל משמעותי.
יתרון נוסף הוא הפחתת התלות בחברות הגדולות. במדד עם משקל שווה, התנודתיות בדרך כלל קטנה יותר ביחס למדד הרגיל, שכן הוא פחות תלוי בביצועי החברות הגדולות. כאשר שוק המניות חווה תנודות, המדד המשקל השווה מציע יציבות רבה יותר ומפחית את הסיכון להפסדים חדים הנגרמים כתוצאה מירידות חדות במניות של חברות ענק כמו אפל או מיקרוסופט.

מדד עם המשקל השווה יש חסרונות משמעותיים שחשוב לקחת בחשבון. בטווח הקצר, הוא נוטה להציג תוצאות פחות טובות, במיוחד כאשר חברות ענק כמו אפל, מיקרוסופט ואמזון חוות עליות משמעותיות. בשנים של פריחה בשוק, המדד מתקשה לעקוב אחרי המדד הרגיל, וההשפעה של צמיחת חברות הגדולות עליו היא נמוכה יותר. כתוצאה מכך, משקיעים עשויים למצוא את עצמם מופתעים מהפער בביצועים.

פערי ביצועים בין מדדי ה-S&P 500: איך דומיננטיות חברות הטכנולוגיה משפיעה על התשואות?

בשנת הכספים הנוכחית, מדד ה-S&P 500 הרגיל (SPY) רשם תשואה של 20.98%, לעומת תשואה של 12.55% במדד ה-S&P 500 עם המשקל השווה (^SPXEW). הפער הזה משקף את הצמיחה המהירה של החברות הגדולות שהובילו את המדד הרגיל לעליות חדות יותר.

במבט של 10 שנים אחורה, המדד הרגיל הפגין עליונות עם תשואה שנתית ממוצעת של 13.17%, לעומת 8.84% במדד המשקל השווה. הפער בביצועים נובע בעיקר מהדומיננטיות של חברות הטכנולוגיה הגדולות.
המדדים לאורך השנים

מכפילי רווח במדדי ה-S&P 500: פערים בתמחור והזדמנויות השקעה

מכפיל הרווח (PE Ratio) הוא אחד המדדים המרכזיים המשמשים להערכת שווי של מדד או חברה, ומשקף את היחס בין מחיר המניה לרווח הנקי למניה. במדדי ה-S&P 500 וה-S&P עם משקל שווה, מכפילי הרווח נבדלים זה מזה באופן משמעותי. נכון להיום, מכפיל הרווח של מדד ה-S&P 500 הרגיל (SPY) עומד על 27, שהוא גבוה במיוחד בהשוואה למכפיל הרווח ההיסטורי שלו בעשר השנים האחרונות, שעמד בטווח שבין 17.2 ל-28.9. המשמעות היא שהשוק מתמחר את החברות הגדולות במכפיל גבוה יותר, מה שמעיד על ציפיות לצמיחה משמעותית בהכנסות בעתיד, אך גם על סיכון גבוה יותר אם תחול האטה כלשהי בצמיחה.

לעומת זאת, מדד ה-S&P 500 עם המשקל השווה (RSP) נסחר במכפיל רווח נמוך יותר של 18.45, מה שמצביע על תמחור שמרני יותר ביחס למדד הרגיל. טווח מכפילי הרווח של המדד בעשור האחרון נע בין 15.41 ל-25.7, מה שמראה כי התמחור הנוכחי קרוב יותר לרמה הנמוכה ההיסטורית שלו. תמחור זה יכול להצביע על כך שהשוק מתייחס בהסתייגות מסוימת לחברות הקטנות והבינוניות המרכיבות את המדד, אך מאידך מציג הזדמנות למשקיעים שמחפשים גיוון וסיכון מופחת, בפרט במקרים של תיקוני שוק חדים.

העתיד של מדדי ה-S&P 500: האם מדד המשקל השווה יכול לצמצם את הפערים?

ההבדלים בביצועים בין שני המדדים צפויים להימשך גם בעתיד, אך עם אפשרות להקטנת הפער. אם חברות ענק ימשיכו להוביל את הצמיחה בשוק, ה-S&P 500 הרגיל ימשיך להציג תשואות גבוהות יותר. עם זאת, במידה שתהיה האטה או תיקון בשוק הטכנולוגיה, מדד המשקל השווה עשוי להוכיח את עצמו כמסלול שמרני יותר.

בנוסף, סיכונים רגולטוריים וחשש ממצב של "ריכוזיות יתר" עלולים להפעיל לחצים על החברות הגדולות בשוק, מה שעשוי לשנות את הדינמיקה ולהביא לצמצום הפערים בין שני המדדים.
בסיכום, לכל אחד מהמדדים יתרונות וחסרונות, והבחירה ביניהם תלויה באסטרטגיית ההשקעה ובסיכון שהמשקיע מוכן לקחת. בשוק תנודתי כמו זה של 2024, הגיוון והחשיפה הרחבה של מדד המשקל השווה עשויים להציע איזון טוב יותר.

5 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה 25/11/25

השקעות R הון

טופל.

עודכן לאחרונה 14/11/25

147

מדריך סיכון חדש ב-AI

פרוגיי //

13/11/25

מענין מאוד

- YouTube

Auf YouTube findest du die angesagtesten Videos und Tracks. Außerdem kannst du eigene Inhalte hochladen und mit Freunden oder gleich der ganzen Welt teilen.

www.youtube.com

Reactions: פילהרמוניה, 9696 ו-ahrubin3 //

4 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה 14/11/25

ahrubin

הגידול בין הפער לחברות הגדולות לאדם הקטן וההשלכות לפי דעתי זה נראה כמו הסיכון הכי קרוב של הבינה...

עודכן לאחרונה 14/11/25

2 3 4 4K

מדריך העצה הכי טובה לחתן ילדים....

ahrubin //

28/10/25

מזל טוב.
מלוים מהבנק מאה אלף שקלים ומשקיעים ב-s&p.
בגיל 7 המאה נהפכים למאתים.
בגיל 14 המאתים נהפכו לארבע מאות.
בגיל 21 מזל טוב יש לכם שמונה מאות אלף ש"ח לחתן את הילדה.

Reactions: פרפקציוניסט פיננס, yyff, MIRIBZ00 ועוד 6 משתמשים9 //

61 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה 14/11/25

BaruchSch

זה נראה כמו האופציה הכי נורמלית ליד שאר ההצעות שיש

עודכן לאחרונה 11/11/25

123

מדריך הלוואה שתחזיר בגיל 60 או הון שתצבור היום ? הדילמה הכספית של חתונות הילדים

שנשמע ונתבשר //

11/11/25

"הכתבה מתפרסמת בהעיתון הפופולארי 'שנשמע ונתבשר': כך אפשר לחתן ילדים בכבוד – בלי להיכנס לחובות" מאת ניסן עציוני

Reactions: זצער, התותח מאמזון, מ גולדיס ועוד 3 משתמשים6 //

3 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה 11/11/25

מ גולדיס

יישר כח גדול!! בהזדמנות זו נודה על העיתון המוצלח, מלא ועשיר בתוכן תמשיכו לעשות חיל!

עודכן לאחרונה 29/10/25

נעול

567

מדריך חלק ב' - מזל טוב לזוג הצעיר

ahrubin //

29/10/25

מזל טוב.
הילדה שכבר גדלה התחתנה והביאה מביתה שמונה מאות אלף ש"ח החתן הצעיר הביא מביתו מאתים אלף ש"ח
ביחד יש להם מליון ש"ח בגיל 21.
הזוג הצעיר השקיעו את הכסף ב-s&p.
בגיל 28 המילון נהפכו לשתי מליון.
בגיל 35 השתי מליון נהפכו לארבע מליון.
בגיל 42 הארבע מליון נהפכו נהפכו לשמונה מליון.
בגיל 49 שמונה נהפכו לששה עשר.
בגיל 56 ששה עשר נהפכו לשלושים ושתים מליון.
בגיל 63 הגעתם לגיל הפרישה עם שישים וארבע מליון מזל טוב.

מדריך - העצה הכי טובה לחתן ילדים....

מזל טוב. מלוים מהבנק מאה אלף שקלים ומשקיעים ב-s&p. בגיל 7 המאה נהפכים למאתים. בגיל 14 המאתים נהפכו לארבע מאות. בגיל 21 מזל טוב יש לכם שמונה מאות אלף ש"ח לחתן את הילדה.

www.prog.co.il

Reactions: לוחמת האמונה, שואל לעניין, למנצח מזמור ועוד 7 משתמשים10 //

17 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה 29/10/25

האושר של החיים

אנחנו עשינו על אותו רעיון. לקחנו משכנתא הגיונית (סכום חדשי לא גבוה שקל מאוד לעמוד בו) על הדירה...

עודכן לאחרונה 28/9/25

336

מדריך ברכות לראש משביר!

עומק הסיכוי //

16/9/25

@השקעות R הון
ברכות לרגל הוצאת הספר החדש!
ויה״ר שיתקבלו הדברים בזכותך!

Reactions: קרן_אור, מ. י., ניק 127297 ועוד 14 משתמשים17 //

10 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה 28/9/25

השקעות R הון

תודה רבה! אודה לכל משוב!

עודכן לאחרונה 26/9/25

120

מדריך הטבות בדמי ניהול לעובדי הוראה

לעובדי חינוך העצמאי קיים הסדר מיטיב בהראל ובמגדל
בפנסיה:
אפשרות 1: 0.9% מההפקדה ו0.13% מהצבירה.
אפשרות 2: 1.65% מההפקדה ו0.05% מהצבירה.

לבחירת האפשרות המועדפת
יש לחשב כאן

26/9/25

השוואת קרנות פנסיה לעובדי חינוך העצמאי

docs.google.com

ובהשתלמות:
0.45% מהצבירה

בהזדמנות זו נציין שלכל עובדי ההוראה יתכנו הטבות

עובדי רשת בני יוסף
ראו כאן

השתלמות - לידיעת הציבור: דמי ניהול זולים במגדל לעובדי רשת בני יוסף

לידיעת המשתתפים למגדל יש הסכם עם רשת בני יוסף על דמי"נ בקרן השתלמות 0.2 בלבד (בכל המסלולים)

www.prog.co.il

חברי הסתדרות המורים
ראו כאן

https://www.harel-group.co.il/collectives/teachers-union/policies/Pages/pension.aspx?utm_source=chatgpt.com

ולחברי ארגון המורים
יש הסדר עם מנורה.

מצורפים קבצים ליצירת קשר לעובדי חינוך העצמאי

Reactions: נבחר, yossilang, הינשוף הכחול ועוד 3 משתמשים6 //

6 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה 26/9/25

בטח בהשם

עזרה!

ניסיתי להכנס לחשבון שלי באינטראקטיב ברוקרס [חשבון פעיל, שנתיים+].
תמיד אני נכנס באמצעות סיסמה+SMS

עכשיו הוא פתאום דורש אמצעי אבטחה נוסף, ע"י סריקת ברקוד עם סמארטפון בכל כניסה.
בלי זה הוא לא נותן לי להכנס לפורטל לקוחות!

ב"ה אין לי סמארטפון/טאבלט.
מה עושים??
עוד מישהו נתקל בזה?

עודכן לאחרונה 25/9/25

2 3 4 1K

מדריך יש לכם חשבון באינטראקטיב?! כנסו כאן! הורדת אפליקציית אינטראקטיב למחשב ליומיים בלבד!

חנוך לנדא //

19/11/24

78 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה 25/9/25

אמת מארץ תצמח

@אינטראקציה אולי תעשה מאמר על כל האפשרויות של התוכנה הזו? זה נראה שיכול לבוא לתועלת להרבה אנשים.

עודכן לאחרונה 2/9/25

מדריך חדש, קרן כספית מתחדשת!

איש פנינים //

9/6/25

חדש!! קרן כספית מתחדשת. עם תשואה צפויה מראש.

מליאת הרשות אישרה לאחרונה הנפקה של קרן כספית מתחדשת ראשונה מסוגה וזו צפויה להיות מוצעת לציבור בתקופה הקרובה. זאת לאחר שבאוקטובר 2024 נכנס לתוקף תיקון חקיקה שקידמה הרשות אשר הסדיר את הנפקתן של קרנות כספיות מתחדשות.

קרן כספית מתחדשת היא קרן כספית חדשה המציעה למשקיע אפשרות לבחור לאיזו תקופת זמן הוא מעוניין להשקיע ולדעת מראש את התשואה הצפויה שיקבל. קרן כספית מתחדשת מאפשרת נזילות במועדים קבועים וידועים מראש בלבד, ומאפשרת למשקיעים וודאות גבוהה לגבי התשואה הצפויה ומשך ההשקעה.

הקרנות הכספיות המתחדשות מצטרפות לקרנות הכספיות היומיות המנהלות נכון לסוף מאי 2025 כ-167 מיליארד שקל. זהו גידול משמעותי בהשוואה לסוף מרץ 2024 אז נוהלו כ- 125 מיליארד שקלים בקרנות הכספיות. יחד עם זאת, חלק זה מהווה רק כ- 9.7% מהכספים שמופקדים בפיקדונות וכ- 31.5% מהכספים המופקדים בעו"ש ללא ריבית.

הקרנות הכספיות המתחדשות והקרנות הכספיות היומיות יונגשו לציבור בידי המערכת הבנקאית, יוצגו שם תחת השם "מוצרי שוק הכסף" במקביל לפיקדונות, ובכך יעודדו את התחרות בין המוצרים. זאת בהתאם להוראת ניהול בנקאי תקין בנושא שגובשה בידי בנק ישראל והרשות "פרסום מידע מרוכז על קרנות כספיות ומק"מ" ואשר עתידה להיכנס לתוקף באוקטובר הקרוב.

ספי זינגר יו"ר הרשות לניירות ערך: "השקת הקרנות הכספיות המתחדשות מהווה צעד חשוב נוסף בפיתוח מוצרי שוק הכסף ובהגברת התחרות מול הפיקדונות הבנקאיים. זהו כלי נוסף בידי הציבור בכדי להתמודד עם סביבת האינפלציה הנוכחית ששוחקת את הכסף בעו"ש, וכדי להשיג תשואות טובות יותר על חסכונותיו. נמשיך לקדם כלים חדשניים ונגישים לטובת ציבור המשקיעים."

על החקיקה עבדו: מאיה גרטי גלבוע, אבי וורשביאק ורז יונאי ממחלקת השקעות ואורית שרייבר מהמחלקה המשפטית ברשות לניירות ערך.

מתוך פאנדר.

חדש - קרן כספית מתחדשת עם תשואה צפויה מראש - אושרה הראשונה בניהול מיטב

הרשות לניירות ערך מגבירה את התחרות בפיקדונות הבנקאיים

www.funder.co.il

Reactions: ה. שלמה, שם משתמש: נחוץ, אחד שאכפת לו ועוד 3 משתמשים6 //

2 תגובות

לכל התגובות

תגובה אחרונה 2/9/25

אז נדברו