התייעצות האם יש הגיון ב S&P 500 משקל שווה?

[ירחמיאלל]

@השקעות R הון
שמעת על המדד החדש Equal Weight S&P 500 שנותן לכל החברות משקל שווה?
הוא יותר בטוח מהרגיל שמוטה משמעותית לטכנולוגיה ורוב העליות שלו בשנה האחרונה היו בגלל 7 המופלאות?

 

[השקעות R הון]

שמעת על המדד החדש Equal Weight S&P 500 שנותן לכל החברות משקל שווה?

זה לא חדש.
אני לא מבין את ההיגיון בזה.

הוא יותר בטוח מהרגיל שמוטה משמעותית לטכנולוגיה ורוב העליות שלו בשנה האחרונה היו בגלל 7 המופלאות?

אני לא מכיר במושג 7 המופלאות, הם מתחלפות.
תראה את האנימציה הזאת

 

[ה. שלמה]

@השקעות R הון
שמעת על המדד החדש Equal Weight S&P 500 שנותן לכל החברות משקל שווה?
הוא יותר בטוח מהרגיל שמוטה משמעותית לטכנולוגיה ורוב העליות שלו בשנה האחרונה היו בגלל 7 המופלאות?

בלי להבין הרבה, מה ההיגיון לברוח ממניה באמצע העליה רק בגלל שהיא עלתה?
עריכה: עכשיו ראיתי שכיונתי לדעת מומחים.

 

[ירחמיאלל]

זה לא חדש.
אני לא מבין את ההיגיון בזה.

אולי ההיגיון שאם בחשיפה היא לפי שווי שוק אז גם נפילות יכולות להיות יותר כואבות
חשיפה שווה ממתנת את התנודות שמושפעות מסקטור מסויים
לא?

 

[השקעות R הון]

אולי ההיגיון שאם בחשיפה היא לפי שווי שוק אז גם נפילות יכולות להיות יותר כואבות
חשיפה שווה ממתנת את התנודות שמושפעות מסקטור מסויים
לא?

לא הגיוני שמנייה קטנה מקבלת משקל בתיק כמו מניה גדולה.
כמו שלא הגיוני שמדד מניות קטן יקבל משקל בתיק כמו מדד מניות גדול.

 

[חניוק]

אולי זה משהו פסיכולגי
שאנשים לא רוצים שחלק גדול מדי מכספי חסכונותיהם, היו כפופים לדוגמה לגחמותיו של אלון מאסק וכדו'

 

[חצרון]

בטבלה של תשואה כהלכה יש 2 סוגי S&P500 של אינווסקו, מה ההבדל ביניהם?

1. NTR - 500 P&S 38YCGJ3B00IE 1183441 ETF UCITS 500 P&S INVESCO
2. NTR - Index ESG 500 P&S 097L7BKS00IE 1183458 ETF UCITS ESG 500 P&S INVESCO

 

[דף גמרא]

זה לא חדש.

החדש הוא שיש קרן סל שיקלית של אינווסקו שמחקה את המדד הזה.

 

[השקעות R הון]

החדש הוא שיש קרן סל שיקלית של אינווסקו שמחקה את המדד הזה.

נכון. תראה באיזה תאריך כתבתי את ההודעה.

 

[השקעות R הון]

הוספתי סקר!
הצביעו והשפיעו!

 

[דף גמרא]

הוספתי סקר!
הצביעו והשפיעו!

שוקל להשקיע אחוז קטן מהתיק בזה
אין כזאת אופציה בסקר

אולי זה כולל באפשרות השלישית?

 

[דף גמרא]

שוקל להשקיע אחוז קטן מהתיק בזה

האמת היא שחשבתי שיש בזה תועלת למצבים של ירידות בשווקים
אבל כשראיתי את הגרף מתברר שדוקא בזמני ירידות (ב2008 וב2020)
מדד משקל שוה ספג ירידה יותר קשה מהs&p500
כך שאני באמת לא מבין מה התועלת בזה

 

[פריפריאלי]

הוספתי סקר!
הצביעו והשפיעו!

יצרת פה הרבה סוגים של כן מול לא ברור אחד. כך שיש יותר כן ממי שהצביע כן בצורה פשוטה.

 

[דף גמרא]

יצרת פה הרבה סוגים של כן מול לא ברור אחד. כך שיש יותר כן ממי שהצביע כן בצורה פשוטה.

זה לא נכון
לדעתי הסקר מאוזן מאוד
שני האפשרויות הראשונות הן כן ולא
האפשרות השלישית היא מסופק אבל שוקל לחיוב
והאפשרות הרביעית היא מסופק אבל כנראה שלא אעשה בפועל (זה הרבה יותר קרוב ללא מאשר לכן)

 

[לוי ו.]

בטבלה של תשואה כהלכה יש 2 סוגי S&P500 של אינווסקו, מה ההבדל ביניהם?

1. NTR - 500 P&S 38YCGJ3B00IE 1183441 ETF UCITS 500 P&S INVESCO
2. NTR - Index ESG 500 P&S 097L7BKS00IE 1183458 ETF UCITS ESG 500 P&S INVESCO

מה ההבדל?

 

[חניוק]

מניות ה Magnificent 7 (מיקרוסופט, אפל, אנבידיה, גוגל, אמזון, מטא, טסלה) ממשיכות לדחוף את המדדים כלפי מעלה.

תשואות שנת 2024 עד כה של שבעת המופלאות (Magnificent 7):
אנבידיה: +159%
מטא: +49.79%
גוגל: +34.75%
אמזון: +31.48%
מיקרוסופט: +23.58%
אפל: +16.88%
טסלה: +1.59%

בזכות הזינוק האחרון במניית טסלה נוצר מצב שכל שבעת המופלאות מעניקות תשואה חיובית מאז תחילת 2024.

עוד קצת נתונים (החל מתחילת 2024):
תשואת שבעת המופלאות: +49.02%
תשואת מדד נאסדק: +23.19%
תשואת מדד אס אנד פי 500: +17.43%
תשואת מדד S&P 500 משקל שווה: +3.95%
תשואת מדד ראסל 2000: +1.75%

מצורף גרף השוואה מאז תחילת שנת 2024.

באדיבות @דניאל נבון

 

[משקיע חובב]

אני לא מבין את ההיגיון בזה

אני חושב שכשהחברות הגדולות נסחרות במכפילים קטסטרופליים (אינבידיה: 75!!) יש היגיון בלשלב קצת מקרן סל משקל שווה בשביל למתן את החשיפה לחברות הגדולות.

 

[דניאל נבון]

מניות ה Magnificent 7 (מיקרוסופט, אפל, אנבידיה, גוגל, אמזון, מטא, טסלה) ממשיכות לדחוף את המדדים כלפי מעלה.

תשואות שנת 2024 עד כה של שבעת המופלאות (Magnificent 7):
אנבידיה: +159%
מטא: +49.79%
גוגל: +34.75%
אמזון: +31.48%
מיקרוסופט: +23.58%
אפל: +16.88%
טסלה: +1.59%

בזכות הזינוק האחרון במניית טסלה נוצר מצב שכל שבעת המופלאות מעניקות תשואה חיובית מאז תחילת 2024.

עוד קצת נתונים (החל מתחילת 2024):
תשואת שבעת המופלאות: +49.02%
תשואת מדד נאסדק: +23.19%
תשואת מדד אס אנד פי 500: +17.43%
תשואת מדד S&P 500 משקל שווה: +3.95%
תשואת מדד ראסל 2000: +1.75%

מצורף גרף השוואה מאז תחילת שנת 2024.


צפה בקובץ המצורף 1701836
באדיבות @דניאל נבון

תודה על השיתוף.

יש לי עוד פוסט שיכול להיות רלוונטי כאן ועוסק במדד S&P 500 משקל שווה:

קרדיט תמונה: Charlie Bilello.

מצורפת טבלת תשואות לפי שנים מדד S&P 500 משקל שווה (Equal Weight) אל מול מדד S&P 500 הרגיל בין השנים 1971-2023.

להלן מספר נתונים מעניינים:

ב 29 מתוך 53 השנים האחרונות (54.7% מהמקרים) מדד S&P 500 משקל שווה השיג תשואה גבוהה יותר ביחס למדד הרגיל.

גם בהיבט של גובה הפער בתשואות ביניהם מדד S&P 500 משקל שווה עם ידו על העליונה מאז 1971.

בשנת 2023 הפער ביניהם עמד על 12.4% לטובת מדד S&P 500 הרגיל, רק בשנת 1998 הפער היה גבוה מכך.

בשנת 2024 עד כה (נכון ל 23.6) הפער ביניהם עומד על 9.9% לטובת מדד S&P 500 הרגיל.

רק פעם אחת מאז 1971 היו שנתיים ברצף עם פער של מעל 20% לטובת מדד S&P 500 הרגיל,
הפעם הזאת התרחשה בשנים 1998 (פער של 16.4%) ו 1999 (פער של 9%).
בשנים לאחר מכן מדד S&P 500 משקל שווה לקח את המושכות וההובלה לפרק זמן ארוך ובפער משמעותי.

 

[ה. שלמה]

תודה על השיתוף.

יש לי עוד פוסט שיכול להיות רלוונטי כאן ועוסק במדד S&P 500 משקל שווה:

צפה בקובץ המצורף 1702117
קרדיט תמונה: Charlie Bilello.

מצורפת טבלת תשואות לפי שנים מדד S&P 500 משקל שווה (Equal Weight) אל מול מדד S&P 500 הרגיל בין השנים 1971-2023.

להלן מספר נתונים מעניינים:

ב 29 מתוך 53 השנים האחרונות (54.7% מהמקרים) מדד S&P 500 משקל שווה השיג תשואה גבוהה יותר ביחס למדד הרגיל.

גם בהיבט של גובה הפער בתשואות ביניהם מדד S&P 500 משקל שווה עם ידו על העליונה מאז 1971.

בשנת 2023 הפער ביניהם עמד על 12.4% לטובת מדד S&P 500 הרגיל, רק בשנת 1998 הפער היה גבוה מכך.

בשנת 2024 עד כה (נכון ל 23.6) הפער ביניהם עומד על 9.9% לטובת מדד S&P 500 הרגיל.

רק פעם אחת מאז 1971 היו שנתיים ברצף עם פער של מעל 20% לטובת מדד S&P 500 הרגיל,
הפעם הזאת התרחשה בשנים 1998 (פער של 16.4%) ו 1999 (פער של 9%).
בשנים לאחר מכן מדד S&P 500 משקל שווה לקח את המושכות וההובלה לפרק זמן ארוך ובפער משמעותי.

קשה לי לחשב לפי התמונה, מה הממוצע השנתי בשנים הנ"ל? והאם זה שוה את ההבדל בדמי הניהול בין שני הקרנות?

 

[דניאל נבון]

קשה לי לחשב לפי התמונה, מה הממוצע השנתי בשנים הנ"ל?

צריך לעשות מחקר מעמיק ולהשיג את הנתונים הגולמיים, פחות יש לי זמן לכך כעת,
הטבלה מעוגלת למספר אחד אחרי הנקודה אז זה יוצר פער משמעותי על פני השנים ולכן לא כל כך ניתן להסתמך עליה אם רוצים לעבוד בצורה מדויקת.

מה שכן לדעתי ניתן לראות בבירור כבר מהתמונה (מבלי להכניס לאקסל) שהתשואות בצד של משקל שווה גבוהות יותר בין השנים 1971-2023.

בנוסף קרן סל RSP עצמה קיימת משנת 2003 ומאותה נקודה אתה יכול להשוות בינה לבין קרנות אמריקאיות אחרות על S&P500 ולראות שהביצועים שלה היו טובים יותר,
ביצעתי זאת כאן לדוגמה.

והאם זה שוה את ההבדל בדמי הניהול בין שני הקרנות?

ההבדל כיום מינורי,
קרן אירית משקל שווה החדשה של אינבסקו עם דמי ניהול של 0.20%.


דעה לא פופולרית:
בכל אופן אני הצבעתי בסקר של הפוסט הנוכחי "כן" - אבל לגבי התזמון וכמה אחוז לתת לזה בתיק אני טרם החלטתי (מבחינתי כרגע מה שבטוח זה שלא אמכור משהו בשביל זה אלא אכנס רק עם כסף חדש).
במצב רגיל לא הייתי חושב על כך,
אבל בתקופה הנוכחית אני לגמרי יכול למצוא ערך בגיוון של מדד S&P500 הרגיל יחד עם מדד משקל שווה כאשר בשנתיים האחרונות (ובכלל בעשור האחרון) חברות הענק הובילו בצורה כה אדירה.

זה משהו שלדעתי אמור להתאזן עם הזמן בדיוק כפי שגם הפער בין S&P500 הרגיל לבין "המניות הקטנות" לדעתי אמור להתאזן בעתיד.